Cherchez-vous à vous assurer que vos actifs numériques, détenus par votre échange de crypto préféré, sont sûrs et sécurisés? Le besoin de méthodes fiables et responsables pour confirmer la solvabilité des échanges cryptographiques devient de plus en plus important, en particulier à mesure que l'industrie de la cryptographie évolue.
La preuve de réserves (PoR) semble être la réponse à ce besoin.
Qu'est-ce que la preuve de réserves dans Crypto?
En novembre 2022, FTX, un géant de la communauté d'échange de crypto, a déclaré faillite. Cela s'est produit peu de temps après que les fonds des clients ont été détournés - FTX aurait mélangé les dépôts des investisseurs avec ses activités de trading. Depuis l'effondrement de FTX, les investisseurs ont exigé différents types d'audits et d'attestations de leurs dépositaires de crypto pour confirmer que les fonds détenus correspondent aux dépôts des investisseurs.
La preuve des réserves est un processus d'audit confirmant que les réserves d'une bourse peuvent garantir les soldes de ses clients. La PoR, généralement menée par un entrepreneur d'audit tiers indépendant, évalue la solvabilité de l'échange cryptographique.
Un audit PoR peut également prouver que les échanges possèdent les actifs qu'ils prétendent avoir. Et cette preuve favoriserait la transparence et augmenterait la confiance des clients dans l'institution financière.
Les audits PoR visent à empêcher le détournement de fonds, où les échanges cryptographiques utilisent les fonds de leurs clients à d'autres fins.
Comment fonctionne la preuve de réserves?
Les échanges ou les entreprises de cryptographie engagent souvent des auditeurs tiers pour effectuer un audit PoR. Les auditeurs publient ensuite leurs conclusions, informant les investisseurs de la situation financière de leur bourse.
Il y a différentes étapes impliquées dans un audit PoR.
1. Vérification des actifs
Tout d'abord, l'échange crypto soumet ses actifs à un audit physique. Ensuite, l'auditeur calcule le solde total de l'actif. Ce calcul du solde comprend également les passifs, comme les demandes de retrait des clients en attente.
2. Méthodes cryptographiques
Les sous-traitants d'audit utilisent des méthodes cryptographiques pour prouver que l'institution est réellement propriétaire de ces actifs. Ces algorithmes mathématiques sécurisent les données numériques et empêchent l'accès non autorisé ou la contrefaçon.
Des exemples courants de méthodes cryptographiques utilisées par les échanges cryptographiques pour vérifier la propriété des actifs déclarés sont signatures numériques, le hachage et les preuves sans connaissance, pour n'en nommer que quelques-uns.
3. Grands livres publics
Les registres publics sont l'une des nombreuses façons dont les échanges cryptographiques fournissent une preuve de réserves. L'historique et le solde des transactions de l'échange seront affichés sur un grand livre public, comme un explorateur de chaînes de blocs. Cela offre encore plus de transparence et contribue à renforcer la confiance entre l'échange de crypto et ses investisseurs.
Merkle Tree Preuve des réserves
La plupart des échanges cryptographiques utilisent une preuve de réserves d'arbre Merkle pour fournir une preuve cryptologique de leurs actifs. Avec l'arbre Merkle, les données transactionnelles de la blockchain sont cryptées et vous permettront d'auditer correctement le total des avoirs de l'échange. Vous pouvez même vérifier vos transactions qui ont contribué au solde total.
Un arbre Merkle PoR fonctionne comme les autres types de PoR. La première étape est la vérification du solde des actifs, où les actifs de la bourse sont calculés, y compris le solde de la crypto-monnaie et de la monnaie fiduciaire.
Génération de hachage—une méthode cryptographique—est la prochaine étape. Ici, les données d'actif sont traitées via une fonction de hachage. Chaque hachage est un code unique attribué à chaque élément de données pour former des nœuds feuilles, qui constituent la couche inférieure de l'arbre. Ensuite, ces hachages sont appariés pour former des nœuds parents situés une couche au-dessus des nœuds feuilles et sont continuellement appariés en tant que nœuds parents jusqu'à ce qu'un nœud racine soit formé.
Un nœud racine est l'ensemble de données complet de l'arbre Merkle. Pour démontrer la PoR, les sous-traitants d'audit présentent le nœud racine et un ensemble de hachages. Le nœud racine montre que l'échange cryptographique possède réellement les actifs qu'il prétend détenir, tandis que l'ensemble de hachages fournit des preuves des actifs spécifiques appartenant à l'échange.
Le PoR basé sur l'arbre Merkle peut être publié à intervalles réguliers, que ce soit hebdomadaire, mensuel ou trimestriel, à la discrétion de la bourse. Cependant, certaines bourses fournissent des attestations en temps réel en ligne sur leurs sites Web.
Avantages de la preuve de réserves pour les investisseurs et l'industrie de la cryptographie
Le PDG de Binance, Changpeng Zhao, a lancé le bal pour le PoR en appelant les échanges cryptographiques à commencer à publier leur arbre Merkle PoR. Puis, le 25 novembre 2022, Binance a annoncé son premier lot d'audits PoR, devenant ainsi le premier échange cryptographique à le faire.
Autre échanges cryptographiques largement considérés comme sûrs suivi peu de temps après, notamment Kraken, Coinbase, Gate.io et Gemini.
Le PoR présente divers avantages pour les bourses et leurs clients. Voici quelques-uns de ces mérites :
1. Transparence
PoR permet aux échanges cryptographiques de publier leurs actifs de manière vérifiable et transparente. En conséquence, les clients peuvent confirmer que leur échange cryptographique détient réellement leurs actifs numériques. De cette façon, les plateformes de trading favorisent une relation de confiance avec leurs clients.
2. Réduit le risque d'insolvabilité
PoR montre aux clients que leur échange a suffisamment pour répondre à leurs demandes de retrait. De cette manière, le PoR aide à réduire le risque d'insolvabilité, qui peut survenir lorsque la plupart des clients de la bourse tentent de retirer tous leurs fonds en raison d'incertitudes.
3. Gestion des risques
PoR aide les échanges cryptographiques à identifier les facteurs de risque potentiels en fournissant un aperçu de tous les actifs et avoirs. Ces informations permettent aux échanges de gérer les risques et de mieux répondre aux autres menaces préconçues.
Limites de la preuve des réserves
La principale limitation de la preuve des réserves est que les clients ne connaissent pas le véritable risque de solvabilité de leur bourse. Les échanges cryptographiques fournissent généralement un instantané de leurs actifs. Cependant, cet instantané ne détaille pas les passifs ou les participations de la société. Ainsi, bien que l'ensemble du processus puisse sembler transparent, les clients ne savent toujours pas quel est le risque réel d'insolvabilité de la bourse.
De plus, bien que la publication de PoR soit louable, notez que les performances passées ne sont pas une garantie de succès futur. Les audits PoR offrent généralement aux investisseurs un faux sentiment de sécurité qui pourrait être trompeur, en particulier en période de forte volatilité des marchés.
Gardez un œil sur votre échange cryptographique malgré la preuve des réserves
Le but de la preuve des réserves est d'empêcher les échanges cryptographiques de gérer des réserves fractionnaires - le profit des échanges en utilisant les dépôts de leurs clients comme prêts. Plusieurs bourses populaires et de confiance publient leurs audits PoR pour garantir aux investisseurs la sécurité et la stabilité de leurs actifs.
Bien que ce processus favorise la transparence, il ne raconte pas toute l'histoire. Par conséquent, vous devez surveiller de près les activités de votre tuteur crypto choisi pour éviter d'être victime du faux sentiment de sécurité que la PoR peut apporter.
