En raison de leurs nombreuses opportunités, les dérivés cryptographiques ont gagné en popularité ces dernières années auprès des commerçants individuels et institutionnels. Il a beaucoup d'avantages potentiels, ainsi que certains risques. Comprendre ce qu'ils sont et comment ils fonctionnent est une bonne étape pour déterminer s'ils vous conviennent.
Que sont les dérivés cryptographiques ?
Les dérivés sont des contrats dont la valeur dépend de la valeur d'autres actifs sous-jacents. Ainsi, les dérivés cryptographiques tirent leurs valeurs d'un actif cryptographique sous-jacent. Sur le marché des dérivés, les traders tirent parti de leurs avoirs, spéculent sur la direction des prix des actifs cryptographiques sous-jacents et couvrent les positions.
Le marché des produits dérivés vous permet soit d'acheter un actif cryptographique à un prix inférieur et de le revendre à un prix prix plus élevé à l'avenir ou le vendre à un prix plus élevé et le racheter plus tard tout en réalisant un profit. Si, par exemple, le prix du Bitcoin est de 15 000 $ et que vous pensez que le prix du BTC va monter à 25 000 $, les contrats dérivés vous permettent d'ouvrir une position longue ou d'achat et de la conserver jusqu'à ce que le prix du BTC atteigne $25,000.
À l'inverse, si vous pensez que le prix passera de 15 000 $ à 12 000 $, vous pouvez ouvrir une position vendeuse ou courte et clôturer le contrat lorsque le prix atteindra 12 000 $; de cette façon, vous fermerez également la transaction pour assurer un profit même si le prix du BTC a chuté.
Pour les deux exemples, les transactions seraient clôturées à perte si les deux contrats allaient à l'encontre de votre direction spéculée.
Le marché des produits dérivés a été utilisé comme couverture contre la volatilité des prix et a bénéficié d'une attention accrue sur le marché toujours volatil des crypto-monnaies. Ils sont échangés en ligne sur de nombreux échanges cryptographiques et également de gré à gré (OTC).
4 types de dérivés cryptographiques
Dans cette section, nous décrirons quatre des types de dérivés les plus populaires.
1. Contrats à terme
Un contrat à terme est un accord entre deux parties pour acheter ou vendre un actif à un prix fixe à une certaine date.
Les parties peuvent convenir d'acheter ou de vendre des cryptos en un mois, quel que soit le prix réel. Après un mois, l'acheteur profitera si le prix de la cryptographie augmente et est supérieur au prix convenu. Si le prix de la crypto baisse à la place et reste en dessous du prix convenu, le vendeur réalisera un profit.
2. Futures perpétuels
Un contrat à terme perpétuel est simplement un contrat à terme sans date d'expiration. Cela signifie que les investisseurs peuvent conserver leurs positions aussi longtemps qu'ils le souhaitent.
3. Choix
Comme les contrats à terme, les options permettent également aux traders d'acheter et de vendre des actifs cryptographiques à un prix spécifique à une date future. La principale différence entre les contrats à terme et les options est que les options donnent aux acheteurs le droit mais non l'obligation d'acheter la valeur sous-jacente d'un actif.
Les contrats d'options sont classés en deux types: les options d'achat et les options de vente. L'option d'achat donne le droit d'acheter des actifs, tandis que l'option de vente donne le droit de conclure un accord de vente à un prix et à une période spécifiques.
4. Attaquants
Les contrats à terme sont des contrats négociés en privé entre acheteurs et vendeurs pour échanger un actif à un prix spécifié à une date future. Ils sont également similaires aux contrats à terme, à la différence que les contrats à terme sont négociés sur des bourses de gré à gré. Les contrats à terme sont sujets à plus de risques car il y a un manque de décentralisation.
Différences entre les produits dérivés et le marché au comptant
Un marché au comptant vous permet d'acheter et de vendre des cryptos comme vous le souhaitez, avec la limitation que vous ne pouvez en tirer profit que lorsque le prix de l'actif augmente. Si le prix commence à baisser, vous commencerez à perdre votre profit. Les traders au comptant trouvent pénibles les périodes de marchés baissiers prolongés, car il est difficile de réaliser un profit à un tel moment. Une autre caractéristique majeure du marché au comptant est que vous pouvez également détenir l'actif réel que vous achetez.
D'autre part, les produits dérivés vous permettent de négocier des contrats qui suivent le prix d'un actif cryptographique sous-jacent, disons Bitcoin, sans le posséder. Le prix des dérivés devrait être très proche de celui du marché au comptant. Le marché vous permet de profiter, que le prix augmente ou diminue.
Les marchés dérivés pourraient être des marchés efficaces pendant l'hiver crypto. Cependant, il faut plus de temps pour maîtriser la façon de négocier des produits dérivés. Plus encore, les risques liés au trading de dérivés sont généralement plus élevés que ceux du marché au comptant.
Avantages du trading de dérivés cryptographiques
L'opportunité de tirer parti de votre compte est l'un des principaux avantages du trading de produits dérivés. Vous pouvez négocier des produits dérivés avec peu de capital et vous attendre à faire beaucoup de profit puisque vous avez augmenté votre pouvoir d'achat ou de vente avec de l'argent emprunté, ce qui est un effet de levier. Cet avantage permet également à ceux qui ont peu de capital commercial de négocier plus facilement des produits dérivés.
Alors que le marché de la cryptographie devient plus populaire, de nombreuses personnes cherchent des moyens d'exploiter son prix élevé volatilité pour obtenir plus de profit car ils peuvent gagner peu importe la direction du marché s'ils sont dans la bonne direction position. Ainsi, les dérivés servent de marché spéculatif pour atténuer les risques, en particulier lors de fortes fluctuations de prix.
Le marché des dérivés vous permet d'accéder au marché de la crypto sans détenir de crypto. Cela permet également une diversification facile, car vous pouvez profiter des mouvements de prix des différentes classes d'actifs sans en détenir.
Inconvénients du trading de dérivés cryptographiques
Les produits dérivés utilisent des outils spéculatifs et le mouvement des prix peut être très imprévisible. Ainsi, prendre des décisions irrationnelles peut entraîner des pertes importantes.
Les traders de produits dérivés sont sensibles à la manipulation à court terme des prix du marché de la cryptographie. Bon nombre de leurs transactions sont à court terme et, comme la plupart des manipulations de marché affectent les mouvements du marché à court terme, elles pourraient affecter leurs positions. Cela s'aggrave lorsque les positions sont à effet de levier.
Les dérivés négociés de gré à gré, comme les contrats à terme, présentent un risque de contrepartie plus élevé. L'une des parties impliquées pourrait ne pas respecter l'accord puisque les contrats sont généralement négociés en privé et non réglementés.
Le trading de dérivés cryptographiques vous convient-il ?
Vous trouverez ci-dessous quelques questions auxquelles répondre pour déterminer si le trading de dérivés cryptographiques est une bonne option pour vous.
1. Êtes-vous à l'aise avec le risque encouru ?
Le marché des produits dérivés convient aux traders ayant un appétit pour le risque élevé. Les traders avec un seuil de risque faible peuvent ne pas être à l'aise avec le trading de dérivés.
2. Comprenez-vous comment fonctionne le marché ?
Vous devez comprendre les facteurs qui provoquent des changements de prix sur le marché de la cryptographie. Chaque marché financier a des facteurs uniques qui provoquent des changements de prix et affectent les mouvements. De même, chaque marché a également un modèle de mouvement unique, populairement connu sous le nom d'action des prix. Comprendre comment ils fonctionnent vous aide à spéculer facilement sur la direction des prix.
3. Savez-vous comment effectuer une analyse commerciale ?
Le trading sur le marché des produits dérivés est beaucoup plus complexe que sur le marché au comptant. Vous avez besoin d'une bonne compréhension de l'analyse technique pour analyser les actions de prix, de l'analyse fondamentale pour prédire la perspective à long terme du prix d'un projet de cryptographie, et analyse sentimentale savoir quelle est l'humeur générale du marché et comment elle peut affecter le marché.
Gérer le risque
Le trading de produits dérivés convient aussi bien aux traders débutants qu'aux traders expérimentés. Vous pouvez choisir l'une des options disponibles en fonction de ce que vous préférez et comprenez le mieux. Le trading de produits dérivés, comme tous les autres types de trading, est risqué; vous devez toujours prendre des mesures pour gérer vos transactions et ne prendre que des décisions de trading éclairées.